23/06/2015
ÿþ M O D W O R D 1 s , 1
1 ' I i _ C o p i e à p u b l i e r a u x a n n e x e s d u M o n i t e u r b e l g e a p r è s d é p ô t d e l ' a c t e a u g r e f f e
I I ~ I I I I I I D I I I B I I I I I T R I B U N A L D E C O M M E R C E I 0 J U I N 2 0 1 5
* 1 5 0 8 8 8 5 8 *
i u i
N I V E L L E S
N ° d ' e n t r e p r i s e : 0 8 8 2 . 9 9 4 . 3 6 4 D é n o m i n a t i o n
( e n e n t i e r ) : V R i n t e l l i g e n c e
( e n a b r é g é ) :
F o r m e j u r i d i q u e : S o c i é t é p r i v é e à r e s p o n s a b i l i t é l i m i t é e
S i è g e : A v e n u e E i n s t e i n 1 2 , 1 3 0 0 W a v r e , C o l l i n e s d e W a v r e V
( a d r e s s e c o m p l è t e )
O b i e t ( s ) d e l ' a c t e : M o d i f i c a t i o n d e s s t a t u t s - A u g m e n t a t i o n s c a p i t a l e t t r a n s f o r m a t i o n
D ' u n p r o c è s - v e r b a l d e l ' a s s e m b l é e g é n é r a l e d e l a s o c i é t é p r i v é e à r e s p o n s a b i l i t é l i m i t é e , V R i n t e l l i g e n c e , t e n u e d e v a n t l e n o t a i r e Q u e n t i n V a n h a l e w y n , à K r a a i n e m , e n d a t e d u 2 5 m a r s 2 0 1 5 , " G e r e g i s t r e e r d o p h e t r e g i s t r a t i e k a n t o o r V I L V O O R D E - A A o p é é n a p r i l t w e e d u i z e n d v i j f t i e n ( 0 1 - 0 4 - 2 0 1 5 ) R e g i s t e r 5 b o e k 0 0 0 B l a d 0 0 0 V a k 3 4 1 4 . O n t v a n g e n r e g i s t r a t i e r e c h t e n : v i j f t i g e u r o ( ¬ 5 0 , 0 0 ) D e o n t v a n g e r ' , i l r é s u l t e q u e l ' a s s e m b l é e a p r i s l e s d é c i s i o n s s u i v a n t e s :
I . P R E M I E R E R E S O L U T I O N
L ' a s s e m b l é e g é n é r a l e d é c i d e q u e l e s p a r t s s o c i a l e s r e p r é s e n t a n t l e c a p i t a l s o c i a l d e 2 1 . 0 0 0 ( v i n g t e ( u n m i l l e ) e u r o s s e r o n t p o r t é s d e 2 1 0 ( d e u x c e n t d i x ) p a r t s s o c i a l e s a v e c d r o i t d e v o t e s a n s m e n t i o n d e v a l e u r n o m i n a l e à 2 . 1 0 0 ( d e u x m i l l e c e n t ) p a r t s s o c i a l e s a v e c d r o i t d e v o t e s a n s m e n t i o n d e v a l e u r n o m i n a l e .
A l a s u i t e d e l a d i t e a u g m e n t a t i o n d u n o m b r e d e p a r t s s o c i a l e s , l a r é p a r t i t i o n s e r a l a s u i v a n t e
M o n s i e u r J e a n - B a s t i e n V o i s i n : 7 0 0 p a r t s
M a d a m e C h r i s t i n e B e r n a r d : 7 0 0 p a r t s
M o n s i e u r P h i l i p p e V o i s i n : 7 0 0 p a r t s
2 . D E U X I E M E R E S O L U T I O N
L ' a s s e m b l é e g é n é r a l e d é c i d e d ' a u g m e n t e r l e c a p i t a l , à c o n c u r r e n c e d e c i n q c e n t m i l l e e u r o s ( 5 0 0 . 0 0 0 , 0 0 ¬ ) ,
p o u r l e p o r t e r d e v i n g t - e t - u n m i l l e e u r o s ( 2 1 . 0 0 0 , 0 0 E ) à c i n q c e n t v i n g t - e t - u n m i l l e e u r o s ( 5 2 1 . 0 0 0 , 0 0 E ) p a r l a c r é a t i o n d e 5 2 5 p a r t s n o u v e l l e s s a n s m e n t i o n d e v a l e u r n o m i n a l e , d u m ê m e t y p e e t j o u i s s a n t d e s m ê m e s d r o i t s e t a v a n t a g e s q u e l e s p a r t s e x i s t a n t e s , s a u f q u ' e l l e s n e p a r t i c i p e r o n t a u x r é s u l t a t s d e l a s o c i é t é q u ' à p a r t i t d e l e u r c r é a t i o n ,
C e s p a r t s n o u v e l l e s s e r o n t é m i s e s c h a c u n e a u p r i x d e d i x e u r o s ( 1 0 , 0 0 ¬ ) , m o n t a n t m a j o r é d ' u n e p r i m e d ' é m i s s i o n f i x é e à n e u f c e n t q u a r a n t e - d e u x e u r o s t r e n t e - h u i t c e n t ( 9 4 2 , 3 8 ¬ ) , d e t e l l e s o r t e q u e l e p r i x d e s o u s c r i p t i o n d e c h a q u e p a r t n o u v e l l e e s t f i x é à n e u f c e n t c i n q u a n t e - d e u x e u r o s t r e n t e - h u i t c e n t ( 9 5 2 , 3 8 ¬ ) .
C e s p a r t s n o u v e l l e s s e r o n t i m m é d i a t e m e n t s o u s c r i t e s e n e s p è c e s e t e n t i è r e m e n t l i b é r é e s à l a s o u s c r i p t i o n , 3 . T R O 1 S I E M E R E S O L U T I O N
L e s a s s o c i é s p r é s e n t s c o m m e i l e s t d i t o n t d é c l a r é a v o i r c o n n a i s s a n c e d e l a p r é s e n t e a u g m e n t a t i o n d e c a p i t a l , e t d é c l a r e n t , c h a c u n e n c e q u i l e c o n c e r n e e t p o u r l a p r é s e n t e a u g m e n t a t i o n d e c a p i t a l , à t i t r e i n d i v i d u e l e t d e m a n i è r e e x p r e s s e e t i r r é v o c a b l e , r e n o n c e r à l ' e x e r c i c e d u d r o i t d e p r é f é r e n c e p r é v u p a r l a l o i e t l e s s t a t u t s .
A l ' i n s t a n t , i n t e r v i e n t L a s o c i é t é p r i v é e à r e s p o n s a b i l i t é l i m i t é e « P i e r r e - O l i v i e r B e c k e r s » , e n a b r é g é P O K m a n a g e m e n t , d o n t l e s i è g e s o c i a l e s t é t a b l i à U c c l e , a v e n u e d e S u m a t r a , 2 4 , i n s c r i t e à l a b a n q u e C a r r e f o u r d e s E n t r e p r i s e s s o u s l e n u m é r o 0 5 4 3 . 3 1 6 . 6 9 5 .
S o c i é t é c o n s t i t u é e s u i v a n t a c t e r e ç u p a r l e n o t a i r e P h i l i p p e D e g r o o f f , à W o l u w e - S a i n t - P i e r r e , l e 1 3 d é c e m b r e 2 0 1 3 , p u b l i é a u x a n n e x e s d u M o n i t e u r B e l g e d u 3 0 d é c e m b r e s u i v a n t , s o u s l e n u m é r o 0 1 9 5 4 7 1
D o n t l e s s t a t u t s o n t é t é m o d i f i é s p o u r l a d e r n i è r e f o i s s u i v a n t p r o c è s - v e r b a l d r e s s é p a r l e n o t a i r e P h i l i p p e D e g r o o f f , à W o l u w e - s a i n t - P i e r r e , l e 2 9 a v r i l 2 0 1 4 , p u b l i é p a r e x t r a i t s a u x a n n e x e s d u M o n i t e u r B e l g e l e 2 2 m a i s u i v a n t , s o u s l e n u m é r o 0 1 0 4 4 1 6 ,
1 1 d é c l a r e e n s u i t e s o u s c r i r e l e s 5 2 5 p a r t s n o u v e l l e s , a u p r i x d e n e u f c e n t c i n q u a n t e - d e u x e u r o s t r e n t e - h u i t c e n t ( 9 5 2 , 3 8 E ) c h a c u n e , s o i t p o u r c i n q c e n t m i l l e e u r o s ( 5 0 0 . 0 0 0 , 0 0 ¬ )
L e s o u s c r i p t e u r d é c l a r e , e t t o u s l e s m e m b r e s d e l ' a s s e m b l é e r e c o n n a i s s e n t , q u e l a t o t a l i t é d e s p a r t s a i n s i s o u s c r i t e s e s t e n t i è r e m e n t l i b é r é e p a r u n v e r s e m e n t e n e s p è c e s q u ' i l a e f f e c t u é a u c o m p t e n u m é r o B E 8 7 0 8 8 2 6 9 1 7 5 2 9 4 o u v e r t a u p r è s d e l a b a n q u e B E L F I U S a u n o m d e l a s o c i é t é p r i v é e à r e s p o n s a b i l i t é l i m i t é e
« V R i n t e l l i g e n c e » , a i n s i q u ' i l - r é s u l t e d e l ' a t t e s t a t i o n d e d é p ô t r e m i s e a u n o t a i r e s o u s s i g n é . - - - - - - -
M e n t i o n n e r s u r l a d e r n i è r e p a g e d u V o l e t B : A u r e c t o : N o m e t q u a l i t é d u n o t a i r e i n s t r u m e n t a n t o u d e l a
p e r s o n n e o u d e s p e r s o n n e s a y a n t p o u v o i r d e r e p r é s e n t e r l a p e r s o n n e m o r a l e à
I ' e m a r r i r l a e t i a r e
B i j l a g e n b i j h e t B e l g i s c h S t a a t s b l a d - 2 3 / 0 6 / 2 0 1 5 - A n n e x e s d u M o n i t e u r b e l g e
3 B i j l a g e n b i j h e t B e l g i s c h S t a a t s b l a d - 2 3 / 0 6 / 2 0 1 5 - A n n e x e s d u M o n i t e u r b e l g e D e s o r t e q u e c e t t e d e r n i è r e a d è s à p r é s e n t d e c e c h e f à s a d i s p o s i t i o n u n e s o m m e d e c i n q c e n t m i l l e e u r o s
( 5 0 0 . 0 0 0 , 0 0 ¬ ) .
V o t e : c e t t e r é s o l u t i o n e s t a d o p t é e à l ' u n a n i m i t é ,
4 , Q U A T R I E M E R E S O L U T I O N
L ' a s s e m b l é e p r é s e n t e , c o n s t a t e e t r e q u i è r e l e n o t a i r e s o u s s i g n é d ' a c t e r q u e l ' a u g m e n t a t i o n d u c a p i t a l e s t
i n t é g r a l e m e n t s o u s c r i t e , q u e c h a q u e p a r t n o u v e l l e e s t e n t i è r e m e n t l i b é r é e e t q u e l e c a p i t a l e s t a i n s i
e f f e c t i v e m e n t p o r t é à c i n q c e n t v i n g t - e t - u n m i l l e e u r o s ( 5 2 1 . 0 0 0 , 0 0 ¬ ) r e p r é s e n t é p a r 2 . 6 2 5 p a r t s s a n s v a l e u r
n o m i n a l e .
V o t e : c e t t e r é s o l u t i o n e s t a d o p t é e à l ' u n a n i m i t é .
5 . C I N Q U I E M E R E S O L U T I O N
S u i t e à l ' a u g m e n t a t i o n d e c a p i t a l d é c i d é e c o m m e d i t c i - d e s s u s , l ' a s s e m b l é e g é n é r a l e d é c i d e d e m o d i f i e r
l ' a r t i c l e 5 d e s s t a t u t s c o m m e s u i t
« L e c a p i t a l s o c i a l e s t f i x é à c i n q c e n t v i n g t - e t - u n m i l l e e u r o s ( 5 2 1 . 0 0 0 , 0 0 ¬ ) d i v i s é e n 2 . 6 2 5 p a r t s s o c i a l e s
s a n s m e n t i o n d e v a l e u r n o m i n a l e , r e p r é s e n t a n t u n e f r a c t i o n é q u i v a l e n t e d u c a p i t a l s o c i a l . »
6 & 7 , S I X I E M E E T S E P T I E M E R E S O L U T I O N
L e p r é s i d e n t a d o n n é l e c t u r e d u r a p p o r t d e l a g é r a n c e j u s t i f i a n t l a p r o p o s i t i o n d e t r a n s f o r m a t i o n d e l a
s o c i é t é , d u r a p p o r t d e M o n s i e u r J e a n - C l a u d e D e N o c k è r e , e x p e r t - c o m p t a b l e p r é c i t é , d é s i g n é p a r l a g é r a n c e ,
a i n s i q u e d e l ' é t a t r é s u m a n t l a s i t u a t i o n a c t i v e e t p a s s i v e a r r ê t é e a u 3 1 d é c e m b r e 2 0 1 4 , s o i t à u n e d a t e
r e m o n t a n t à m o i n s d e t r o i s m o ï s , c h a q u e a s s o c i é p r é s e n t r e c o n n a i s s a n t a v o i r p r i s c o n n a i s s a n c e d e c e s d e u x
r a p p o r t s
L e r a p p o r t d e M o n s i e u r J e a n - C l a u d e D e N o c k è r e c o n c l u t d a n s l e s t e r n i e s s u i v a n t s :
« C O N C L U S I O N S
M e s t r a v a u x o n t e u p o u r s e u l b u t d ' i d e n t i f i e r t o u t e s u r é v a l u a t i o n d e l ' a c t i f n e t m e n t i o n n é d a n s l a s i t u a t i o n
a c t i v e e t p a s s i v e a r r ê t é e a u 3 1 d é c e m b r e 2 0 1 4 d r e s s é e p a r l ' o r g a n e d e g e s t i o n d e l a s o c i é t é .
C e s t r a v a u x e f f e c t u é s c o n f o r m é m e n t a u x n o r m e s r e l a t i v e s a u r a p p o r t à r é d i g e r à l ' o c c a s i o n d e f a
t r a n s f o r m a t i o n d e l a s o c i é t é e n u n e a u t r e f o r m e j u r i d i q u e n ' o n t p a s f a i t a p p a r a î t r e l a m o i n d r e s u r é v a l u a t i o n d e
l ' a c t i f n e t .
L ' a c t i f n e t c o n s t a t é d a n s l a s i t u a t i o n a c t i v e e t p a s s i v e s u s v i s é e p o u r u n m o n t a n t d e 4 1 . 9 5 3 , 5 2 ¬ e s t
i n f é r i e u r a u c a p i t a l s o c i a l m i n i m u m p r é v u p o u r l a s o c i é t é a n o n y m e , t o u t e f o i s l ' a u g m e n t a t i o n p a r a p p o r t d e
5 0 0 . 0 0 0 ¬ e n c a s h , p r é v u e d a n s l e m ê m e t e m p s q u e l ' a c t e d e t r a n s f o r m a t i o n , p o r t e r a l e c a p i t a l à 5 2 1 . 0 0 0 ¬ e t
l ' a c t i f n e t à 4 5 8 . 0 4 6 , 4 8 ¬ ,
F a i t à B r a i n e l e C h â t e a u , l e 2 3 m a r s 2 0 1 5 , »
L ' a s s e m b l é e d é c i d e d e m o d i f i e r l a f o r m e d e l a s o c i é t é , s a n s c h a n g e m e n t d e s a p e r s o n n a l i t é j u r i d i q u e , e t
d ' a d o p t e r l a f o r m e d e l a s o c i é t é a n o n y m e ; l ' a c t i v i t é e t l ' o b j e t s o c i a l d e m e u r e n t i n c h a n g é s .
L e c a p i t a l e t l e s r é s e r v e s , c o m p t e t e n u d e l ' a u g m e n t a t i o n d e c a p i t a l q u i v i e n t d ' i n t e r v e n i r , d e m e u r e n t i n t a c t s ,
d e m ê m e q u e t o u s l e s é l é m e n t s d ' a c t i f e t d e p a s s i f , l e s a m o r t i s s e m e n t s , l e s m o i n s - v a l u e s e t l e s p l u s - v a l u e s e t
l a s o c i é t é a n o n y m e c o n t i n u e r a l e s é c r i t u r e s e t l a c o m p t a b i l i t é t e n u e s p a r l a s o c i é t é p r i v é e à r e s p o n s a b i l i t é
l i m i t é e .
L a s o c i é t é a n o n y m e c o n s e r v e l e n u m é r o d ' i m m a t r i c u l a t i o n d e l a s o c i é t é p r i v é e à r e s p o n s a b i l i t é l i m i t é e a u
r e g i s t r e d e c o m m e r c e d e N i v e l l e s , s o i t l e n u m é r o 8 8 2 . 9 9 4 . 3 6 4
L a t r a n s f o r m a t i o n s e f a i t s u r b a s e d e l a s i t u a t i o n a c t i v e e t p a s s i v e d e l a s o c i é t é , a r r ê t é e a u 3 1 d é c e m b r e
2 0 1 4 , d o n t u n e x e m p l a i r e e s t a n n e x é a u r a p p o r t d e l a g é r a n c e .
T o u t e s l e s o p é r a t i o n s f a i t e s d e p u i s c e t t e d a t e p a r l a s o c i é t é p r i v é e à r e s p o n s a b i l i t é l i m i t é e s o n t r é p u t é e s
r é a l i s é e s p o u r l a s o c i é t é a n o n y m e , n o t a m m e n t e n c e q u i c o n c e r n e l ' é t a b l i s s e m e n t d e s c o m p t e s s o c i a u x ,
V o t e : c e t t e r é s o l u t i o n e s t a d o p t é e à l ' u n a n i m i t é
8 . H U I T I E M E R E S O L U T I O N
L ' a s s e m b l é e a r r ê t e c o m m e s u i t l e s s t a t u t s d e l a s o c i é t é a n o n y m e :
« A r t i c l e 1 ,
L a s o c i é t é r e v ê t l a f o r m e d e s o c i é t é a n o n y m e .
E l l e e s t d é n o m m é e « V R i n t e l l i g e n c e » .
A r t i c l e 2 .
L e s i è g e s o c i a l e s t é t a b l i à 1 3 0 0 W a v r e , C o l l i n e s d e W a v r e V , a v e n u e E i n s t e i n , 1 2 . I l p e u t ê t r e t r a n s f é r é
p a r t o u t e n B e l g i q u e , p a r s i m p l e d é c i s i o n d u c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n ,
I l p e u t , s a n s m o d i f i c a t i o n d e s s t a t u t s , ê t r e t r a n s f é r é e n B e l g i q u e , d a n s l a r é g i o n l i n g u i s t i q u e f r a n c o p h o n e e t
b i l i n g u e d e B r u x e l l e s - C a p i t a l e , p a r s i m p l e d é c i s i o n d e l ' o r g a n e d e g e s t i o n , d é c i s i o n à p u b l i e r a u x A n n e x e s d u
M o n i t e u r b e l g e .
L a s o c i é t é p e u t é t a b l i r , p a r s i m p l e d é c i s i o n d e l ' o r g a n e d e g e s t i o n , d e s s i è g e s a d m i n i s t r a t i f s o u
d ' e x p l o i t a t i o n , d e s s u c c u r s a l e s , d é p ô t s e t a g e n c e s , e n B e l g i q u e e t à l ' é t r a n g e r .
A r t i c l e 3 .
L a s o c i é t é a p o u r o b j e t , p o u r c o m p t e p r o p r e , p o u r c o m p t e d e t i e r s o u e n p a r t i c i p a t i o n , e n B e l g i q u e o u à
l ' é t r a n g e r
- l ' a c t i v i t é d e c o n s u l t a n c e e t d e c o m m e r c i a l i s a t i o n ;
c o n s u l t a n c e e n m a t i è r e d ' i m p l a n t a t i o n d e s o c i é t é e t / o u d e r é s e a u x d e d i s t r i b u t i o n d e l o g i c i e l s s a n s l i m i t e
d e t e r r i t o i r e ; e n m a t i è r e d e c o n c e p t i o n e t d e r e c h e r c h e e t d e d é v e l o p p e m e n t d e s y s t è m e s i n f o r m a t i q u e s ;
- c o m m e r c i a l i s a t i o n d e l o g i c i e l s i m p o r t é s o u p r o d u i t s . C e s l o g i c i e l s p o u v a n t ê t r e c o m m e r c i a l i s é s a v e c o u
s a n s m a t é r i e l ;
B i j l a g e n b i j h e t B e l g i s c h S t a a t s b l a d - 2 3 / 0 6 / 2 0 1 5 - A n n e x e s d u M o n i t e u r b e l g e
- a c t i v i t é d e r e s p o n s a b i l i t é e t d e g e s t i o n d e b i e n s m e u b l e s o u i m m e u b l e s , a v e c p o s s i b i l i t é d ' a c h a t e t d e
v e n t e d ' i m m e u b l e s ;
- a c t i v i t é l i é e à l a c o n s u l t a n c e e t i a g e s t i o n ;
- p r i s e d e p a r t i c i p a t i o n d a n s l e s s o c i é t é s a c t i v e s d a n s l e s d o m a i n e s d é c r i t s c i - d e s s u s .
C e t t e é n u m é r a t i o n n ' e s t p a s l i m i t a t i v e .
E l l e p e u t a c c o m p l i r t o u t e s o p é r a t i o n s c o m m e r c i a l e s , i n d u s t r i e l l e s , f i n a n c i è r e s , m o b i l i è r e s o u i m m o b i l i è r e s s e
r a p p o r t a n t d i r e c t e m e n t o u i n d i r e c t e m e n t à s o n o b j e t .
E l l e p e u t s ' i n t é r e s s e r p a r t o u t e s v o i e s d a n s t o u t e s s o c i é t é s , a s s o c i a t i o n s o u e n t r e p r i s e s a y a n t u n o b j e t
s i m i l a i r e o u c o n n e x e a u s i e n o u s u s c e p t i b l e d e f a v o r i s e r l e d é v e l o p p e m e n t d e s e s a c t i v i t é s .
L a s o c i é t é p e u t é g a l e m e n t a s s u m e r [ e s f o n c t i o n s d ' a d m i n i s t r a t e u r o u d e l i q u i d a t e u r d a n s d ' a u t r e s s o c i é t é s .
A r t i c l e 4 .
L a s o c i é t é a é t é c o n s t i t u é e p o u r u n e d u r é e i n d é t e r m i n é e .
E l l e p o u r r a c o n t r a c t e r d e s e n g a g e m e n t s p o u r u n t e r m e d é p a s s a n t l a d a t e d e s a d i s s o l u t i o n é v e n t u e l l e .
A r t i c l e 5 .
L e c a p i t a l s o c i a l e s t f i x é à c i n q c e n t v i n g t - e t - u n m i l l e e u r o s ( 5 2 1 . 0 0 0 , 0 0 ¬ ) d i v i s é e n 2 . 6 2 5 a c t i o n s s a n s
m e n t i o n d e v a l e u r n o m i n a l e , r e p r é s e n t a n t u n e f r a c t i o n é q u i v a l e n t e d u c a p i t a l s o c i a l
A r t i c l e 9 .
L e s t i t r e s s o n t n o m i n a t i f s .
I l e s t t e n u a u s i è g e s o c i a l u n r e g i s t r e d e s a c t i o n s n o m i n a t i v e s .
L e c a p i t a l p e u t ê t r e r e p r é s e n t é p a r d e s a c t i o n s a v e c o u s a n s d r o i t d e v o t e .
E n c a s d e c r é a t i o n d ' a c t i o n s s a n s d r o i t d e v o t e p a r v o i e d e c o n v e r s i o n d ' a c t i o n s a v e c d r o i t d e v o t e d é j à
é m i s e s , l e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n e s t a u t o r i s é à d é t e r m i n e r l e n o m b r e m a x i m u m d ' a c t i o n s à c o n v e r t i r e t à f i x e r
l e s c o n d i t i o n s d e c o n v e r s i o n .
E n c a s d ' é m i s s i o n d ' a c t i o n s s a n s d r o i t d e v o t e , l a s o c i é t é a l a f a c u l t é d ' e x i g e r l e r a c h a t , s o i t d e l a t o t a l i t é d e
s e s p r o p r e s a c t i o n s s a n s d r o i t d e v o t e , s o i t d e c e r t a i n e s c a t é g o r i e s d ' e n t r e e l l e s .
A r t i c l e 1 1 .
L e s d r o i t s e t o b l i g a t i o n s a t t a c h é s à u n t i t r e l e s u i v e n t , e n q u e l q u e m a i n q u ' i l p a s s e .
L e s c r é a n c i e r s o u h é r i t i e r s d ' u n a c t i o n n a i r e n e p e u v e n t , s o u s a u c u n e p r é t e x t e , p r o v o q u e r l ' a p p o s i t i o n d e s
s c e l l é s s u r l e s b i e n s e t v a l e u r s d e l a s o c i é t é , e n d e m a n d e r l e p a r t a g e o u l a l i c i t a t i o n , n i s ' i m m i s c e r e n a u c u n e
m a n i è r e d a n s s o n a d m i n i s t r a t i o n . ,
l i s d o i v e n t , p o u r l ' e x e r c i c e d e l e u r s d r o i t s , s ' e n r a p p o r t e r a u x c o m p t e s a n n u e l s e t a u x d é l i b é r a t i o n s d e
l ' a s s e m b l é e g é n é r a l e .
L a s o c i é t é n e p e u t ê t r e p r o p r i é t a i r e d e s e s p r o p r e s t i t r e s q u e d a n s l e s l i m i t e s s t r i c t e s f i x é e s p a r l e s a r t i c l e s
6 2 0 e t s u i v a n t s d u C o d e d e s S o c i é t é s .
A r t i c l e 1 3 .
L a s o c i é t é e s t a d m i n i s t r é e p a r u n c o n s e i l c o m p o s é d e q u a t r e m e m b r e s a u m o i n s , n o m m é s p o u r s i x a n s a u
p l u s p a r l ' a s s e m b l é e g é n é r a l e d e s a c t i o n n a i r e s e t e n t o u t t e m p s r é v o c a b l e s p a r e l l e . T o u t e f o i s d a n s l e s
c o n d i t i o n s p r é v u e s p a r l a l o i , l e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n p e u t n ' ê t r e c o m p o s é q u e d e d e u x m e m b r e s ,
L e s a d m i n i s t r a t e u r s s o n t r é é l i g i b l e s .
L e m a n d a t d e s a d m i n i s t r a t e u r s s o r t a n t s c e s s e i m m é d i a t e m e n t a p r è s l ' a s s e m b l é e g é n é r a l e q u i a p r o c é d é
a u x r é é l e c t i o n s .
D a n s u n d é l a i j u g é r a i s o n n a b l e , l e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n d e v r a c o m p r e n d r e e n o u t r e a u m o i n s u n
a d m i n i s t r a t e u r i n d é p e n d a n t , q u i s e r a c h o i s i p o u r s a c o n n a i s s a n c e d u s e c t e u r e t s o n e x p é r i e n c e d e s a f f a i r e s e t
q u i s e r a é l u p a r l ' a s s e m b l é e g é n é r a l e s u r b a s e d ' u n e l i s t e q u i l u i e s t p r o p o s é e p a r l e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n .
A r t i c l e 1 8 .
L e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n a l e p o u v o i r d ' a c c o m p l i r t o u s l e s a c t e s n é c e s s a i r e s o u u t i l e s à l a r é a l i s a t i o n d e
l ' o b j e t s o c i a l , à l ' e x c e p t i o n d e c e u x q u e l a l o i r é s e r v e à l ' a s s e m b l é e g é n é r a l e .
S a n s p r é j u d i c e , s a v o i r :
a ) A u x d é l é g a t i o n s s p é c i a l e s c o n f é r é e s p a r l e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n à u n s e u l d e s e s m e m b r e s ;
b ) A u x d é l é g a t i o n s c o n f é r é e s c o n f o r m é m e n t à l ' a r t i c l e 1 9 e n m a t i è r e d e g e s t i o n j o u r n a l i è r e ;
c ) A t o u s m a n d a t s s p é c i a u x c o n f é r é s p a r l e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n à t o u t e p e r s o n n e q u i n e s e r a i t p a s m e m b r e d u c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n ;
L a s o c i é t é e s t r e p r é s e n t é e à l ' é g a r d d e s t i e r s , e n j u s t i c e , t a n t e n d e m a n d a n t q u ' e n d é f e n d a n t , a i n s i q u e d a n s l e s a c t e s a u x q u e l s u n f o n c t i o n n a i r e p u b l i c o u u n o f f i c i e r m i n i s t é r i e l p r ê t e s o n c o n c o u r s , p a r s o i t l e P r é s i d e n t , s o i t l ' a d m i n i s t r a t e u r d é l é g u é o u s o i t d e u x a d m i n i s t r a t e u r s q u i n ' a u r o n t , e n a u c u n c a s , à j u s t i f i e r d ' u n e d é c i s i o n p r é a l a b l e d u c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n .
A r t i c l e 1 9 .
L e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n p e u t d é l é g u e r l a g e s t i o n j o u r n a l i è r e d e s a f f a i r e s d e l a s o c i é t é a i n s i q u e i a r e p r é s e n t a t i o n p o u r c e t t e g e s t i o n , à u n o u p l u s i e u r s a d m i n i s t r a t e u r s , d i r e c t e u r s e t a u t r e s a g e n t s , a g i s s a n t s e u l s o u c o n j o i n t e m e n t .
E n c a s d e d é l é g a t i o n , l e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n f i x e l e s p o u v o i r s e t l e s r é m u n é r a t i o n s s p é c i a l e s a t t a c h é e s à c e s f o n c t i o n s .
A r t i c l e 2 0 .
L e s m a n d a t s d ' a d m i n i s t r a t e u r s s o n t e x e r c é s à t i t r e g r a t u i t . C e p e n d a n t , c e t t e d é c i s i o n p o u r r a ê t r e r é é v a l u é e a p r è s d e u x a n s à c o m p t e r d e l a d a t e d e l a s i g n a t u r e d e s p r é s e n t e s , à l a l u m i è r e d e l ' é n e r g i e e t d u t e m p s c o n s e n t i .
" x B i j l a g e n b i j h e t B e l g i s c h S t a a t s b l a d - 2 3 / 0 6 / 2 0 1 5 - A n n e x e s d u M o n i t e u r b e l g e P a r e x c e p t i o n à c e q u i e s t p r é v u à l ' a l i n é a p r é c é d e n t , l e ( s ) m a n d a t ( s ) d ' a d m i n i s t r a t e u r i n d é p e n d a n t s e r a
( s e r o n t ) r é m u n é r é ( s ) . L a r é m u n é r a t i o n a t t a c h é e à c e ( s ) m a n d a t ( s ) s e r a f i x é e a n n u e l l e m e n t p a r l ' a s s e m b l é e
g é n é r a l e q u i d i s p o s e r a p o u r c e f a i r e d e s b a r è m e s e t r e c o m m a n d a t i o n s f o r m u l é s p a r d e s a s s o c i a t i o n s
s p é c i a l i s é e s t e l l e G U B E R N A .
A r t i c l e 2 3 .
L a s u r v e i l l a n c e d e l a s o c i é t é e s t c o n f i é e à u n o u p l u s i e u r s c o m m i s s a i r e s , m e m b r e s d e l ' I n s t i t u t d e s
R é v i s e u r s d ' E n t r e p r i s e s , n o m m é s p a r l ' a s s e m b l é e g é n é r a l e p o u r u n e d u r é e d e t r o i s a n s , r e n o u v e l a b l e .
T o u t e f o i s , p a r d é r o g a t i o n à c e q u i p r é c è d e l o r s q u e l a s o c i é t é r é p o n d a u x c r i t è r e s p r é v u s p a r l ' a r t i c l e 1 4 1 d u
C o d e d e s d r o i t s d e S o c i é t é s , l a n o m i n a t i o n d ' u n o u p l u s i e u r s c o m m i s s a i r e s e s t f a c u l t a t i v e .
S ' i l n ' e s t p a s n o m m é d e c o m m i s s a i r e , c h a q u e a c t i o n n a i r e a i n d i v i d u e l l e m e n t l e s p o u v o i r s d ' i n v e s t i g a t i o n e t
d e c o n t r ô l e d e s c o m m i s s a i r e s . I l p e u t s e f a i r e r e p r é s e n t e r p a r u n e x p e r t - c o m p t a b l e d o n t l a r é m u n é r a t i o n
i n c o m b e r a à l a s o c i é t é s ' i l a é t é d é s i g n é a v e c l ' a c c o r d d e l a s o c i é t é o u s i c e t t e r é m u n é r a t i o n a é t é m i s e à
c h a r g e d e l a s o c i é t é p a r d é c i s i o n j u d i c i a i r e .
A l a d e m a n d e d ' u n o u d e p l u s i e u r s a c t i o n n a i r e s , l e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n d o i t c o n v o q u e r l ' a s s e m b l é e
g é n é r a l e p o u r d é l i b é r e r s u r l a n o m i n a t i o n d ' u n c o m m i s s a i r e e t f i x e r s a r é m u n é r a t i o n é v e n t u e l l e .
L e c o m m i s s a i r e a i n s i n o m m é n ' e s t r é v o c a b l e e n c o u r s d e m a n d a t q u e p o u r j u s t e m o t i f .
A r t i c l e 2 4 .
A d é f a u t d e c o m m i s s a i r e , o u l o r s q u e t o u s l e s c o m m i s s a i r e s s e t r o u v e n t d a n s l ' i m p o s s i b i l i t é d ' e x e r c e r l e u r s
f o n c t i o n s , l e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n d o i t c o n v o q u e r i m m é d i a t e m e n t l ' a s s e m b l é e g é n é r a l e a u x f i n s d e p o u r v o i r à
l e u r n o m i n a t i o n o u à l e u r r e m p l a c e m e n t .
L e s é m o l u m e n t s d e s c o m m i s s a i r e s c o n s i s t e n t e n u n e s o m m e f i x e é t a b l i e a u d é b u t e t p o u r l a d u r é e d u
m a n d a t , p a r l ' a s s e m b l é e g é n é r a l e .
I l s p e u v e n t ê t r e m o d i f i é s a v e c l ' a c c o r d d e s p a r t i e s .
L ' a c c o m p l i s s e m e n t d e p r e s t a t i o n s e x c e p t i o n n e l l e s o u d e m i s s i o n s p a r t i c u l i è r e s , n e p e u t ê t r e r é m u n é r é p a r
d e s é m o l u m e n t s s p é c i a u x q u e p o u r a u t a n t q u ' i l e n s o i t t e n u c o m p t e d a n s l e r a p p o r t d e g e s t i o n .
L a s o c i é t é n e p e u t l e u r c o n s e n t i r d e s p r ê t s o u a v a n c e s n i d o n n e r o u c o n s t i t u e r d e s g a r a n t i e s à l e u r p r o f i t .
A r t i c l e 2 5 ,
L ' a s s e m b l é e a n n u e l l e s e r é u n i t a n n u e l l e m e n t l e d e u x i è m e m a r d i d u m o i s d e m a i d e c h a q u e a n n é e .
S i c e j o u r e s t u n j o u r f é r i é l é g a l , l ' a s s e m b l é e a l i e u l e j o u r o u v r a b l e s u i v a n t .
L ' a s s e m b l é e p e u t ê t r e c o n v o q u é e e x t r a o r d i n a i r e m e n t , c h a q u e f o i s q u e l ' i n t é r ê t d e l a s o c i é t é l ' e x i g e . E l l e d o i t
l ' ê t r e s u r l a d e m a n d e d ' a c t i o n n a i r e s r e p r é s e n t a n t , e n s e m b l e , l e c i n q u i è m e d e s a c t i o n s .
L e s a s s e m b l é e s s e t i e n n e n t à l ' e n d r o i t i n d i q u é d a n s i a c o n v o c a t i o n , e t à d é f a u t d ' i n d i c a t i o n , a u s i è g e s o c i a l .
A r t i c l e 2 6 .
T o u t p r o p r i é t a i r e d e t i t r e p e u t s e f a i r e r e p r é s e n t e r à l ' a s s e m b l é e g é n é r a l e p a r u n m a n d a t a i r e ,
L e s c o p r o p r i é t a i r e s , l e s u s u f r u i t i e r s e t n u s - p r o p r i é t a i r e s , l e s c r é a n c i e r s e t d é b i t e u r s - g a g i s t e s d o i v e n t s e f a i r e
r e p r é s e n t e r r e s p e c t i v e m e n t p a r u n e s e u l e e t m ê m e p e r s o n n e .
L e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n p e u t a r r ê t e r l a f o r m u l e d e s p r o c u r a t i o n s e t e x i g e r q u e c e l l e s - c i s o i e n t d é p o s é e s
a u l i e u i n d i q u é p a r l u i , c i n q j o u r s f r a n c s a v a n t l ' a s s e m b l é e g é n é r a l e .
A r t i c l e 2 8 .
L ' e x e r c i c e s o c i a l c o m m e n c e l e p r e m i e r j a n v i e r e t f i n i t l e 3 1 d é c e m b r e d e c h a q u e a n n é e .
A c e t t e d e r n i è r e d a t e , l e s é c r i t u r e s d e l a s o c i é t é s o n t a r r ê t é e s e t l e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n d r e s s e u n
i n v e n t a i r e c o m p l e t , o r d o n n é d e f a m ê m e m a n i è r e q u e l e p l a n c o m p t a b l e .
( . . )
A r t i c l e 3 1 . L i m i t a t i o n s a u x t r a n s f e r t s d e t i t r e s
L e s c e s s i o n s d ' a c t i o n s s o n t l i b r e s e n t r e u n a c t i o n n a i r e e t s o n c o n j o i n t e t s e s d e s c e n d a n t s e n l i g n e d i r e c t e .
L e s l i m i t a t i o n s à l a c e s s i b i l i t é d e s t i t r e s r e p r i s e s d a n s l e p r é s e n t a r t i c l e n e s ' a p p l i q u e n t p a s d a n s t e c a d r e d ' u n e c e s s i o n d e t i t r e s à u n d e s a c t i o n n a i r e s o u à u n e e n t i t é j u r i d i q u e c o n t r ô l é e d i r e c t e m e n t o u i n d i r e c t e m e n t p a r u n a c t i o n n a i r e , l e t e r m e " c o n t r ô l e " s ' e n t e n d a n t c o m m e l e " c o n t r ô l e " t e l q u e d é f i n i p a r l e C o d e d e s S o c i é t é s . C e t t e e x e m p t i o n n e v a u t t o u t e f o i s q u e d a n s l a m e s u r e o ù
a ) l e c e s s i o n n a i r e n o t i f i e a u C o n s e i l d ' A d m i n i s t r a t i o n u n e n g a g e m e n t v a l a b l e e t i r r é v o c a b l e d e r e s t i t u e r à l ' a c t i o n n a i r e c é d a n t l e s a c t i o n s c o n c e r n é e s e n c a s d e d i s p a r i t i o n d e l a r e l a t i o n d e c o n t r ô l e a y a n t p e r m i s d ' e x e m p t e r l a d i t e c e s s i o n ; e t
b ) l e c é d a n t a p p o r t e l a p r e u v e d e l a r e l a t i o n d e c o n t r ô l e p e r m e t t a n t d e b é n é f i c i e r d e c e t t e e x e m p t i o n .
D r o i t d e p r é e m p t i o n
S i l e « V e n d e u r » , s u i t e à u n e o f f r e i r r é v o c a b l e f a i t e d e b o n n e f o i p a r u n e p e r s o n n e p h y s i q u e o u m o r a l e q u i n ' e s t p a s a c t i o n n a i r e d e V R i ( " l ' A c h e t e u r " ) , s o u h a i t e s e d é f a i r e d ' u n q u e l c o n q u e d e s e s t i t r e s é m i s p a r V R i ( l e s " T i t r e s O f f e r t s " ) ( " l ' O f f r e " ) , i l d o i t i n f o r m e r p a r é c r i t l e s a u t r e s a c t i o n n a i r e s ( l e s " B é n é f i c i a i r e s " ) d e s o n i n t e n t i o n d e s e d é f a i r e d e s e s T i t r e s O f f e r t s , e t l e u r a d r e s s e r u n e c o p i e d e l ' O f f r e i n d i q u a n t l ' i d e n t i t é d e l ' A c h e t e u r , l e s t e r m e s , l e p r i x e t l e s c o n d i t i o n s d e l ' o p é r a t i o n ( l a " N o t i f i c a t i o n d e l ' O f f r e " ) .
S u i t e à l a r é c e p t i o n d e l a N o t i f i c a t i o n d e l ' O f f r e , l e s B é n é f i c i a i r e s d o i v e n t c h o i s i r u n e d e s d e u x o p t i o n s s u i v a n t e s :
a ) a c h e t e r l e s T i t r e s O f f e r t s a u x m ê m e s t e r m e s , p r i x e t c o n d i t i o n s q u e c e u x c o n t e n u s d a n s l ' O f f r e , a u m a x i m u m p r o p o r t i o n n e l l e m e n t à l e u r p a r t i c i p a t i o n d a n s V R i ;
b ) r e n o n c e r à a c h e t e r l e s T i t r e s O f f e r t s .
L ' o p t i o n c h o i s i e p a r c h a q u e B é n é f i c i a i r e d o i t ê t r e f o r m u l é e p a r é c r i t e t t r a n s m i s e a u V e n d e u r e t a u x a u t r e s B é n é f i c i a i r e s e n d é a n s l e s 1 0 j o u r s o u v r a b l e s s u i v a n t l a r é c e p t i o n d e l a N o t i f i c a t i o n d e l ' O f f r e ( l a " N o t i f i c a t i o n d e
i x l ' O p t i o n " ) . U n B é n é f i c i a i r e q u i n e t r a n s m e t t r a i t p a s s o n c h o i x d a n s l e d é l a i s u s m e n t i o n n é s e r a i t p r é s u m é a v o i r r e n o n c é à a c h e t e r l e s T i t r e s O f f e r t s ( l ' O p t i o n P r é s u m é e " ) .
B i j l a g e n b i j h e t B e l g i s c h S t a a t s b l a d - 2 3 / 0 6 / 2 0 1 5 - A n n e x e s d u M o n i t e u r b e l g e S u i t e à l a r é c e p t i o n d e l a N o t i f i c a t i o n d e l ' O p t i o n o u s u i t e à l ' O p t i o n P r é s u m é e , d a n s l ' h y p o t h è s e o ù t o u s l e s T i t r e s O f f e r t s n ' a u r a i e n t p a s é t é a c q u i s , l e s B é n é f i c i a i r e s a y a n t c h o i s i d ' a c h e t e r l e s T i t r e s O f f e r t s c o n f o r m é m e n t a u p a r a g r a p h e p r é c é d e n t d o i v e n t c h o i s i r u n e d e s d e u x o p t i o n s s u i v a n t e s
a ) a c h e t e r l e s T i t r e s O f f e r t s r e s t a n t s , a u x m ê m e s t e r m e s , p r i x e t c o n d i t i o n s q u e c e u x c o n t e n u s d a n s l ' O f f r e , a u m a x i m u m p r o p o r t i o n n e l l e m e n t à l e u r p a r t i c i p a t i o n d a n s l a S o c i é t é ;
b ) r e n o n c e r à a c h e t e r l e s T i t r e s O f f e r t s r e s t a n t s .
L ' o p t i o n c h o i s i e p a r c h a q u e B é n é f i c i a i r e r e s t a n t d o i t ê t r e f o r m u l é e p a r é c r i t e t t r a n s m i s e a u V e n d e u r e t a u x a u t r e s B é n é f i c i a i r e s r e s t a n t s e n d é a n s l e s d i x ( 1 0 ) j o u r s o u v r a b l e s s u i v a n t l a r é c e p t i o n d e l a N o t i f i c a t i o n d e l ' O p t i o n o u d e l ' O p t i o n p r é s u m é e , U n B é n é f i c i a i r e q u i n e t r a n s m e t t r a i t p a s s o n c h o i x d a n s l e d é l a i s u s m e n t i o n n é s e r a i t p r é s u m é a v o i r r e n o n c é à a c h e t e r l e s T i t r e s O f f e r t s r e s t a n t s ( " l ' O p t i o n P r é s u m é e " ) . C e t t e p r o c é d u r e d o i t ê t r e r é p é t é e j u s q u ' à c e q u e l ' e n s e m b l e d e s B é n é f i c i a i r e s r e s t a n t s a i e n t a c h e t é o u r e n o n c é à a c h e t e r l e s T i t r e s O f f e r t s r e s t a n t s .
S i l e V e n d e u r n e r e ç o i t p a s d ' u n o u d e p l u s i e u r s B é n é f i c i a i r e s u n e a c c e p t a t i o n p o u r t o u s l e s T i t r e s O f f e r t s , a v a n t l ' e x p i r a t i o n d e s d é l a i s p r é v u s a u x p a r a g r a p h e s p r é c é d e n t s , l e d i t V e n d e u r a u r a l e d r o i t d e c é d e r l ' e n s e m b l e d e s T i t r e s O f f e r t s à l ' A c h e t e u r , a u x m ê m e s t e r m e s , p r i x e t c o n d i t i o n s q u e c e u x c o n t e n u s d a n s l ' O f f r e . E n c a s d e m o d i f i c a t i o n d e s t e r m e s , p r i x o u c o n d i t i o n s c o n t e n u s d a n s l ' O f f r e a u c o u r s d e l a p r o c é d u r e m e n t i o n n é e c i - d e s s u s , c e t t e m ê m e p r o c é d u r e s e r a u n e n o u v e l l e f o i s d ' a p p l i c a t i o n .
D r o i t d ' a g r é m e n t
S o u s r é s e r v e d u d r o i t d e p r é e m p t i o n d o n t i l e s t q u e s t i o n c i - a v a n t e t d u d r o i t d e s u i t e d o n t i l e s t q u e s t i o n c i - a p r è s , l e s a c t i o n n a i r e s p e u v e n t c é d e r t o u t o u u n e p a r t i e d e l e u r s a c t i o n s à u n e p e r s o n n e p h y s i q u e o u m o r a l e q u i n ' e s t p a s a c t i o n n a i r e d e l a S o c i é t é , p o u r a u t a n t q u e c e l l e - c i n e s o i t p a s u n c o n c u r r e n t d e l a S o c i é t é , à m o i n s q u e i e C o n s e i l d ' A d m i n i s t r a t i o n n ' e n d i s p o s e a u t r e m e n t d a n s u n d é l a i d e 1 0 j o u r s o u v r a b l e s à c o m p t e r d e l a n o t i f i c a t i o n p a r l e V e n d e u r d e s o n i n t e n t i o n d e c é d e r s e s A c t i o n s .
S i , à l ' i s s u e d u d é l a i l é g a l d e 6 m o i s s u i v a n t l a n o t i f i c a t i o n d e l ' i n t e n t i o n d e c é d e r p r é v u à l ' a r t i c l e 5 1 0 d u c o d e d e s s o c i é t é s , l e c o n s e i l d ' A d m i n i s t r a t i o n a y a n t r e f u s é l ' a g r é m e n t n ' a p a s t r o u v é u n a c q u é r e u r p o u r l e s T i t r e s O f f e r t s ( a c t i o n n a i r e e x i s t a n t , t i e r s a c q u é r e u r , r a c h a t d ' a c t i o n s p r o p r e s , e t c . ) e t q u e c e u x - c i n ' o n t p a s é t é p r é e m p t é s e n t r e t e m p s s u r b a s e d e l a p r o c é d u r e d e p r é e m p t i o n c i - a v a n t ( a v e c p a i e m e n t d e s T i t r e s O f f e r t s d a n s l e d é l a i d e 6 m o i s ) , l e V e n d e u r s e r a l i b r e d e c é d e r l e s T i t r e s O f f e r t s à l ' A c h e t e u r , à c o n d i t i o n t o u t e f o i s q u e c e d e r n i e r n e s o i t p a s , d i r e c t e m e n t o u i n d i r e c t e m e n t , u n c o n c u r r e n t d e « V R i n t e l l i g e n c e » . E n c a s d e m o d i f i c a t i o n d e s t e r m e s , p r i x o u c o n d i t i o n s d e l ' O f f r e , l a p r o c é d u r e d e p r é e m p t i o n p r é c i t é e d e v r a ê t r e r e n o u v e l é e ; i l e n s e r a d e m ê m e s i l e V e n d e u r v e u t c é d e r l e s T i t r e s O f f e r t s à u n a u t r e t i e r s a c q u é r e u r q u e l ' A c h e t e u r .
D r o i t d e s u i t e ( T a g a l o n g )
S i u n A c t i o n n a i r e ( f e " V e n d e u r " ) , s u i t e à u n e o f f r e i r r é v o c a b l e f a i t e d e b o n n e f o i p a r u n e p e r s o n n e p h y s i q u e o u m o r a l e q u i n ' e s t p a s a c t i o n n a i r e d e l a S o c i é t é ( l ' A c h e t e u r " ) , s o u h a i t e s e d é f a i r e d e p l u s d e 5 0 % d e s a c t i o n s d o n t i l e s t d é t e n t e u r ( l e s " T i t r e s O f f e r t s " ) ( " l ' O f f r e " ) , i l d o i t e n i n f o r m e r p a r é c r i t l e s a u t r e s A c t i o n n a i r e s ( l e s " B é n é f i c i a i r e s " ) e t i e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n e t l e u r a d r e s s e r u n e c o p i e d e l ' O f f r e i n d i q u a n t l ' i d e n t i t é d e l ' A c h e t e u r , l e s t e r m e s , l e p r i x e t l e s c o n d i t i o n s d e l ' o p é r a t i o n ( l a " N o t i f i c a t i o n d e l ' O f f r e " ) .
D a n s c e c a s e t p o u r a u t a n t q u e f e s T i t r e s O f f e r t s r e p r é s e n t e n t a u m o i n s 5 0 % d u c a p i t a l e t u n e a c t i o n , l e s B é n é f i c i a i r e s d i s p o s e n t d ' u n d é l a i d e 1 0 j o u r s o u v r a b l e s à c o m p t e r d e l a r é c e p t i o n d e l a N o t i f i c a t i o n d e l ' O f f r e p o u r i n f o r m e r l e s a u t r e s A c t i o n n a i r e s e t l e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n q u ' i l s s o u h a i t e n t s e d é f a i r e d e l e u r s a c t i o n s a u x m ê m e s t e r m e s , p r i x e t c o n d i t i o n s q u e c e u x c o n t e n u s d a n s l ' O f f r e , d a n s l e s m ê m e s p r o p o r t i o n s q u e t e s a c t i o n s c é d é e s p a r l e V e n d e u r . L e s B é n é f i c i a i r e s q u i , à l ' e x p i r a t i o n d u d é l a i d e 1 0 j o u r s n ' o n t p a s i n f o r m é l e s a u t r e s P a r t i e s e t l e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n d e l e u r s i n t e n t i o n s s o n t p r é s u m é s a v o i r r e f u s é d e s e d é f a i r e d e l e u r s a c t i o n s .
L e V e n d e u r p o u r r a s a t i s f a i r e à s o n o b l i g a t i o n e n o b l i g e a n t l ' A c h e t e u r à a c q u é r i r l a p a r t i e d u c a p i t a l d e V R i n t e l l i g e n c e e n v i s a g é e d a n s l ' O f f r e t a n t a u p r è s d e s B é n é f i c i a i r e s q u e d u V e n d e u r e t p o u r u n p o u r c e n t a g e i d e n t i q u e d e s a c t i o n s d o n t i l s s o n t d é t e n t e u r s , a u x m ê m e s p r i x , c o n d i t i o n s e t m o d a l i t é s q u e c e u x q u i l u i o n t é t é o f f e r t s .
A d é f a u t d e p o u v o i r o b t e n i r c e t e n g a g e m e n t d e l ' a c h e t e u r , i l s ' e n g a g e à a c q u é r i r l u i - m ê m e l e p o u r c e n t a g e a d é q u a t d e s a c t i o n s d e s B é n é f i c i a i r e s , a u x p r i x , c o n d i t i o n s e t m o d a l i t é s s u s d i t s . C e t t e a c q u i s i t i o n d e v r a s e f a i r e a u p l u s t a r d a u j o u r d e l a s i g n a t u r e d e l a c o n v e n t i o n d e l a c e s s i o n d ' a c t i o n s a v e c l e t i e r s .
P o u r a p p r é c i e r s i f e s T i t r e s O f f e r t s d o n t l e V e n d e u r s o u h a i t e s e d é f a i r e r e p r é s e n t e n t p l u s o u m o i n s q u e l e s 5 0 % v i s é s c i - d e s s u s , i l e s t t e n u c o m p t e d e l ' e n s e m b l e d e s c e s s i o n s a u x q u e l l e s s ' a p p l i q u e n t l e p r é s e n t p a r a g r a p h e q u i o n t é t é e f f e c t u é e s a u c o u r s d e s d o u z e d e r n i e r s m o i s .
O b l i g a t i o n d e s u i t e ( D r a g a l o n g )
C o n f o r m é m e n t a u p a r a g r a p h e d e l a p r o c é d u r e d u d r o i t d e p r é e m p t i o n , s i u n o u p l u s i e u r s V e n d e u r s , s e u l o u c o n j o i n t e m e n t , d é t i e n n e n t , e n t e n d e n t , s u i t e à u n e o f f r e , c é d e r p l u s d e 7 5 % d e s a c t i o n s d e V R i n t e l l i g e n c e , i l ( s ) d o i ( v e n ) t e n i n f o r m e r p a r é c r i t l e s a u t r e s A c t i o n n a i r e s e t l e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n e t l e u r a d r e s s e r u n e c o p i e d e l ' O f f r e i n d i q u a n t l ' i d e n t i t é d e l ' A c h e t e u r , l e s t e r m e s , l e p r i x e t l e s c o n d i t i o n s d e l ' o p é r a t i o n ( l a " N o t i f i c a t i o n d e l ' O f f r e " ) .
D a n s l e s 1 5 j o u r s o u v r a b l e s q u i s u i v e n t l a N o t i f i c a t i o n d e l ' O f f r e , l e ( s ) V e n d e u r ( s ) o n t l a f a c u l t é d ' e x i g e r d e c h a c u n e d e s a u t r e s A c t i o n n a i r e s q u ' e l l e s c è d e n t l e u r s a c t i o n s a u x m ê m e s t e r m e s , p r i x e t c o n d i t i o n s q u e c e u x c o n t e n u s d a n s l ' O f f r e e t d a n s l e s m ê m e s p r o p o r t i o n s q u e l e ( s ) V e n d e u r ( s ) , d a n s u n d é l a i d e 7 j o u r s o u v r a b l e s à c o m p t e r d e l a N o t i f i c a t i o n d e l ' O f f r e . L e ( s ) V e n d e u r ( s ) s e p o r t e ( n t ) f o r t q u e l ' A c h e t e u r a c q u e r r a l ' e n s e m b l e d e s a c t i o n s d o n t i l s o n t e x i g é l a c e s s i o n a u x t e r m e s , p r i x e t c o n d i t i o n s f i x é s d a n s l ' O f f r e .
B i j l a g e n b i j h e t B e l g i s c h S t a a t s b l a d - 2 3 / 0 6 / 2 0 1 5 - A n n e x e s d u M o n i t e u r b e l g e
A d é f a u t d e p o u v o i r o b t e n i r c e t e n g a g e m e n t d e l ' A c h e t e u r , l e ( s ) V e n d e u r ( s ) s ' e n g a g e ( n t ) à a c q u é r i r l e s d i t e s a c t i o n s , a u x p r i x , c o n d i t i o n s e t m o d a l i t é s s u s d i t s o u à r e n o n c e r à c é d e r l e s T i t r e s o f f e r t s . C e t t e a c q u i s i t i o n d e v r a s e f a i r e a u p l u s t a r d a u j o u r d e l a s i g n a t u r e d e l a c o n v e n t i o n d e l a c e s s i o n d ' a c t i o n s a v e c i e t i e r s .
D r o i t d e p r é f é r e n c e
E n c a s d ' a u g m e n t a t i o n d e c a p i t a l d e V R i n t e l l i g e n c e o u d e t o u t e é m i s s i o n d e v a l e u r s m o b i l i è r e s o u d e t o u s t i t r e s d o n n a n t a c c è s , i m m é d i a t e m e n t o ù à t e r m e , à u n e q u o t i t é d u c a p i t a l d e V R i n t e l l i g e n c e , c h a c u n d e s A c t i o n n a i r e s s e v o i t g a r a n t i r u n d r o i t d e p r é f é r e n c e l u i p e r m e t t a n t d e s o u s c r i r e a u x d i t s t i t r e s a v a n t t o u t t i e r s , d e m a n i è r e à g a r a n t i r l e m a i n t i e n d e s a p a r t i c i p a t i o n d a n s l e c a p i t a l d e V R i n t e l l i g e n c e à h a u t e u r d e l a q u o t i t é d u c a p i t a l d é t e n u e a c t u e l l e m e n t .
C e p e n d a n t , e t p a r e x c e p t i o n à c e q u i p r é c è d e , c e d r o i t d e p r é f é r e n c e n e s ' a p p l i q u e r a p a s d a n s l e s h y p o t h è s e s s u i v a n t e s :
" L ' é m i s s i o n d e s t o c k o p t i o n s o u d e p a r t s b é n é f i c i a i r e s e n f a v e u r d u p e r s o n n e l d e V R i n t e l l i g e n c e .
A r t i c l e 3 2 D i s t r i b u t i o n
L ' e x c é d e n t f a v o r a b l e d u b i l a n , d é d u c t i o n f a i t e d e s f r a i s g é n é r a u x , c h a r g e s s o c i a l e s e t a m o r t i s s e m e n t s , r é s u l t a n t d u b i l a n a p p r o u v é , f o r m e l e b é n é f i c e a n n u e l n e t .
S u r c e b é n é f i c e i l e s t p r é l e v é a u m o i n s c i n q p o u r c e n t p o u r l a r é s e r v e l é g a l e . C e p r é l è v e m e n t c e s s e d ' ê t r e o b l i g a t o i r e l o r s q u e l e f o n d s d e r é s e r v e a t t e i n t u n / d i x i è m e d u c a p i t a l s o c i a l ; i l d o i t ê t r e r e p r i s s i l a r é s e r v e l é g a l e v i e n t à ê t r e e n t a m é e .
L e s o l d e r e s t a n t r e c e v r a l ' a f f e c t a t i o n q u e l u i d o n n e r a l ' a s s e m b l é e g é n é r a l e s t a t u a n t à l a m a j o r i t é d e s v o i x s u r p r o p o s i t i o n d u c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n .
L e b é n é f i c e d i s t r i b u a b l e e s t c o n s t i t u é p a r l e b é n é f i c e d u d e r n i e r e x e r c i c e c l ô t u r é , a u g m e n t é d u r e p o r t b é n é f i c i a i r e , a i n s i q u e d e s p r é l è v e m e n t s e f f e c t u é s s u r d e s r é s e r v e s d i s t r i b u a b l e s e t d i m i n u é d e s p e r t e s r e p o r t é e s e t d e s r é s e r v e s l é g a l e s e t i n d i s p o n i b l e s c r é é e s p a r a p p l i c a t i o n d e l a l o i o u d e s s t a t u t s :
A u c u n e d i s t r i b u t i o n n e p e u t ê t r e f a i t e s i l ' a c t i f n e t e s t o u d e v e n a i t i n f é r i e u r a u m o n t a n t d u c a p i t a l l i b é r é , a u g m e n t é d e t o u t e s l e s r é s e r v e s q u e l a l o i o u l e s s t a t u t s n e p e r m e t t e n t p a s d e d i s t r i b u e r .
P a r a c t i f n e t i l f a u t e n t e n d r e l e t o t a l d e l ' a c t i f t e l q u ' i l r é s u l t e d u b i l a n d é d u c t i o n f a i t e d e s p r o v i s i o n s e t p e r t e s .
L ' a c t i f n e t n e p e u t c o m p r e n d r e
- L e m o n t a n t n o n e n c o r e a m o r t i d e s f r a i s d ' é t a b l i s s e m e n t ;
- L e m o n t a n t n o n a m o r t i d e s f r a i s d e r e c h e r c h e s e t d e d é v e l o p p e m e n t , s a u f c a s e x c e p t i o n n e l .
T o u t e d i s t r i b u t i o n f a i t e e n c o n t r a v e n t i o n d e c e s d i s p o s i t i o n s d o i t ê t r e r e s t i t u é e p a r l e s b é n é f i c i a i r e s s i l a
s o c i é t é p r o u v e q u e c e u x - c i n e p o u v a i e n t l ' i g n o r e r c o m p t e t e n u d e s c i r c o n s t a n c e s .
A r t i c l e 3 3 .
L e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n p o u r r a , s o u s s a r e s p o n s a b i l i t é , d é c i d e r l e p a i e m e n t d ' a c o m p t e s s u r d i v i d e n d e s p a r p r é l è v e m e n t s u r l e b é n é f i c e d e l ' e x e r c i c e e n c o u r s e t f i x e r l a d a t e d e l e u r p a i e m e n t ,
C e b é n é f i c e s e c a l c u l e s u r l e s r é s u l t a t s r é a l i s é s a u c o u r s d e l ' e x e r c i c e , l e c a s é c h é a n t r é d u i t s d e l a p e r t e r e p o r t é e , e t d e l a p r o p o r t i o n d e s r é s e r v e s l é g a l e s o u s t a t u t a i r e s à c o n s t i t u e r e n f i n d ' e x e r c i c e , o u m a j o r é s d u b é n é f i c e r e p o r t é , à l ' e x c l u s i o n d e s r é s e r v e s e x i s t a n t e s ,
L e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n f i x e l e m o n t a n t d e c e s a c o m p t e s a u v u d ' u n é t a t r é s u m a n t l a s i t u a t i o n a c t i v e e t p a s s i v e d e l a s o c i é t é d r e s s é d a n s l e s d e u x m o i s p r é c é d a n t s a d é c i s i o n . C e t é t a t e s t v é r i f i é p a r l e s c o m m i s s a i r e s q u i d r e s s e r o n t u n r a p p o r t d e v é r i f i c a t i o n à a n n e x e r à l e u r r a p p o r t a n n u e l .
L a d é c i s i o n d u c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n n e p e u t ê t r e p r i s e p l u s d e d e u x m o i s a p r è s l a d a t e d e l a s i t u a t i o n a c t i v e e t p a s s i v e e t m o i n s d e s i x m o i s a p r è s l a c l ô t u r e d e l ' e x e r c i c e p r é c é d e n t , n i a v a n t l ' a p p r o b a t i o n d e s c o m p t e s a n n u e l s s e r a p p o r t a n t à c e t e x e r c i c e .
U n n o u v e l a c o m p t e s u r d i v i d e n d e n e p e u t ê t r e d é c i d é q u e t r o i s m o i s a p r è s l a d é c i s i o n d e d i s t r i b u t i o n d e l ' a c o m p t e p r é c é d e n t .
L e s a c t i o n n a i r e s q u i o n t r e ç u u n a c o m p t e s u r d i v i d e n d e d é c r é t é e n v i o l a t i o n d e s d i s p o s i t i o n s l é g a l e s d o i v e n t l e r e s t i t u e r s i l a s o c i é t é p r o u v e q u ' i l s c o n n a i s s a i e n t l ' i r r é g u l a r i t é d e l a d i s t r i b u t i o n o u n e p o u v a i e n t l ' i g n o r e r c o m p t e t e n u d e s c i r c o n s t a n c e s .
A r t i c l e 3 4 .
I . S i p a r s u i t e d e p e r t e s , l ' a c t i f n e t e s t r é d u i t à u n m o n t a n t i n f é r i e u r à l a m o i t i é d u c a p i t a l s o c i a l , l ' a s s e m b l é e g é n é r a l e d o i t ê t r e r é u n i e d a n s u n d é l a i d e d e u x m o i s m a x i m u m à d a t e r d u m o m e n t o ù l a p e r t e a é t é c o n s t a t é e o u a u r a i t d û l ' ê t r e e n v e r t u d e s o b l i g a t i o n s l é g a l e s o u s t a t u t a i r e s , a u x f i n s d e d é l i b é r e r d a n s l e s f o r m e s p r e s c r i t e s p o u r l a m o d i f i c a t i o n a u x s t a t u t s s u r l a d i s s o l u t i o n é v e n t u e l l e d e l a s o c i é t é o u s u r d ' a u t r e s m e s u r e s a n n o n c é e s d a n s l ' o r d r e d u j o u r .
L e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n j u s t i f i e r a s e s p r o p o s i t i o n s d a n s u n r a p p o r t s p é c i a l t e n u à l a d i s p o s i t i o n d e s a c t i o n n a i r e s q u i n z e j o u r s a v a n t l ' a s s e m b l é e g é n é r a l e .
l l . L o r s q u e l ' a c t i f n e t e s t r é d u i t à u n m o n t a n t i n f é r i e u r à u n q u a r t d u c a p i t a l s o c i a l , l a d i s s o l u t i o n p e u t ê t r e p r o n o n c é e p a r u n q u a r t d e s v o i x é m i s e s à l ' a s s e m b l é e ,
1 1 1 . S i l ' a c t i f n e t e s t r é d u i t à u n m o n t a n t i n f é r i e u r a u c a p i t a l m i n i m u m l é g a l , t o u t i n t é r e s s é p e u t d e m a n d e r l a d i s s o l u t i o n d e l a s o c i é t é a u T r i b u n a l .
A r t i c l e 3 5 ,
L a r é u n i o n d e t o u s l e s t i t r e s e n t r e l e s m a i n s d ' u n s e u l a c t i o n n a i r e n ' e n t r a î n e n i l a d i s s o l u t i o n d e p l e i n d r o i t , n i l a d i s s o l u t i o n j u d i c i a i r e d e l a s o c i é t é .
S i d a n s u n d é l a i d ' u n a n , l a s o c i é t é n ' e s t p a s d i s s o u t e o u r e n f o r c é e p a r l ' a r r i v é e d ' u n n o u v e l a c t i o n n a i r e , l ' a c t i o n n a i r e u n i q u e e s t r é p u t é c a u t i o n s o l i d a i r e d e t o u s l e s e n g a g e m e n t s d e f a s o c i é t é c o n t r a c t é s d e p u i s l a r é u n i o n d e t o u s l e s t i t r e s .
A r t i c l e 3 6 .
4 R é s e r V w l w ~ D r . . . : 1 -
v é a u E n c a s d e d i s s o l u t i o n d e l a s o c i é t é p o u r q u e l q u e c a u s e e t à q u e l q u e m o m e n t q u e c e s o i t , l a l i q u i d a t i o n
M o n i t s ' o p è r e p a r l e s s o i n s d e l i q u i d a t e u r s , n o m m é s p a r l ' a s s e m b l é e g é n é r a l e e t , à d é f a u t d e p a r e i l l e n o m i n a t i o n , i a
l i q u i d a t i o n s ' o p è r e p a r l e s s o i n s d u c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n e n f o n c t i o n .
L e s l i q u i d a t e u r s o u l e c o n s e i l d ' a d m i n i s t r a t i o n d i s p o s e n t , à c e t t e f i n , d e s p o u v o i r s l e s p l u s é t e n d u s c o n f é r é s
p a r l e s a r t i c l e s 1 8 6 d u C o d e d e s S o c i é t é s .
C o n f o r m é m e n t à l a l o i d u v i n g t - d e u x j u i n d e u x m i l s i x , l e l i q u i d a t e u r n ' e n t r e r a e n f o n c t i o n q u ' a p r è s
c o n f i r m a t i o n d e s a n o m i n a t i o n p a r l e T r i b u n a l d e C o m m e r c e c o m p é t e n t ,
L e l i q u i d a t e u r d o i t a u c o u r s d e s s i x i è m e s e t d o u z i è m e s m o i s d e l a p r e m i è r e a n n é e d e l i q u i d a t i o n t r a n s m e t t r e
u n é t a t d é t a i l l é d e l a s i t u a t i o n d e i a l i q u i d a t i o n a u g r e f f e d u T r i b u n a l d e C o m m e r c e
A p r è s a p u r e m e n t d e t o u t e s l e s d e t t e s e t c h a r g e s , e t d e s f r a i s d e l i q u i d a t i o n , l ' a c t i f n e t s e r t t o u t d ' a b o r d à
r e m b o u r s e r e n e s p è c e s o u e n t i t r e s , l e m o n t a n t l i b é r é n o n a m o r t i d e s p a r t s .
L e s u r p l u s d i s p o n i b l e e s t r é p a r t i e n t r e t o u s l e s a s s o c i é s , s u i v a n t l e n o m b r e d e l e u r s p a r t s .
L ' a s s e m b l é e g é n é r a l e d é t e r m i n e l e s é m o l u m e n t s é v e n t u e l s d e s l i q u i d a t e u r s .
8 . N E U V I E M E R E S O L U T I O N
M o n s i e u r J e a n - B a s t i e n V o i s i n , M a d a m e C h r i s t i n e B e r n a r d e t P h i l i p p e V o i s i n , p r é s e n t e n t l e u r d é m i s s i o n , à
c o m p t e r d e c e j o u r , d e s e s f o n c t i o n s d e g é r a n t d e l ' a n c i e n n e s o c i é t é p r i v é e à r e s p o n s a b i l i t é l i m i t é e .
L ' a s s e m b l é e g é n é r a l e d o n n e p l e i n e e t e n t i è r e d é c h a r g e a u x g é r a n t s d é m i s s i o n n a i r e s p o u r l ' e x é c u t i o n d e
l e u r m a n d a t ,
V o t e : l e s s t a t u t s q u i p r é c è d e n t s o n t a d o p t é s à l ' u n a n i m i t é
1 0 . D I X I E M E R E S O L U T I O N
A d m i n i s t r a t e u r s
L ' a s s e m b l é e d é c i d e d e f i x e r l e n o m b r e d ' a d m i n i s t r a t e u r s à 4 e t a p p e l l e à c e s f o n c t i o n s :
+ M o n s i e u r J e a n - B a s t i e n V o i s i n , d o m i c i l i é à 1 0 3 0 S c h a e r b e e k , r u e G é n é r a l G r a t r y , 8 4 b o i t e 1 3
+ M a d a m e C h r i s t i n e B e r n a r d , d o m i c i l i é e à 1 3 3 0 R i x e n s a r t , a v e n u e P a u l N i c o d è m e 9
+ M o n s i e u r P h i l i p p e V o i s i n , d o m i c i l i é à 1 3 3 0 R i x e n s a r t , a v e n u e P a u l N i c o d è m e 9
+ L a s o c i é t é p r i v é e à r e s p o n s a b i l i t é l i m i t é e « P i e r r e - O l i v i e r B e c k e r s » , à 1 1 8 0 U c c l e , a v e n u e d e S u m e t r a
2 4 , d o n t l e r e p r é s e n t a n t p e r m a n e n t e s t M o n s i e u r P i e r r e O l i v i e r B e c k e r s - V i e u j a n t .
T o u s i c i p r é s e n t s e t q u i a c c e p t e n t .
L e m a n d a t d e s a d m i n i s t r a t e u r s a i n s i n o m m é s p r e n d r a f i n i m m é d i a t e m e n t a p r è s l ' a s s e m b l é e g é n é r a l e
a n n u e l l e d e 2 0 2 1 .
! F
B i j l a g e n b i j h e t B e l g i s c h S t a a t s b l a d - 2 3 / 0 6 / 2 0 1 5 - A n n e x e s d u M o n i t e u r b e l g e
P o u r e x t r a i t a n a l y t i q u e c o n f o r m e :
N o t a i r e Q u e n t i n V a n h a l e w y n , à K r a a i n e m
D é p o s é e n m ê m e t e m p s :
- e x p é d i t i o n d e l ' a c t e m o d i f i c a t i f d e s s t a t u t s
- r a p p o r t s d e s g é r a n t s e t d e l ' e x p e r t - c o m p t a b l e
- c o o r d i n a t i o n d e s s t a t u t s
M e n t i o n n e r s u r l a d e r n i è r e p a g e d u V o l e t B : A u r e c t o : N o m e t q u a l i t é d u n o t a i r e i n s t r u m e n t a n t o u d e l a
p e r s o n n e o u d e s p e r s o n n e s a y a n t p o u v o i r d e r e p r é s e n t e r l a p e r s o n n e m o r a l e à
l ' e n a r r i r i p e t i a r e