21/01/2011
ÿþM o d 2 . 0
I n d e b i j l a g e n b i j h e t B e l g i s c h S t a a t s b l a d b e k e n d t e m a k e n k o p i e n a n e e r l e g g i n g t e r g r i f f i e v a n d e a k t e
t t f l t e g i 2 J q N . Z U 1 1
G r i f f i e
* 1 1 0 1 1 4 6 6 *
b e n a a B e S t a i
I I
O n d e r n e r o ¬ n g s n r : 0 8 9 1 . 5 5 7 . 4 8 4
B e n a m i n g
( v o l u i t ) : V U L K A N O H O L D I N G S I N T E R N A T I O N A L
R e c h t s v o r m : B E S L O T E N V E N N O O T S C H A P M E T B E P E R K T E A A N S P R A K E L I J K H E I D
Z e t e l : 1 0 6 0 S I N T - G I L L I S - L I V O R N O S T R A A T 7 B U S 4
O n d e r w e r p a k t e : W I J Z I G I N G E N V A N D E S T A T U T E N
E r b l i j k t u i t e e n a k t e v e r l e d e n o p n e g e n e n t w i n t i g d e c e m b e r t w e e d u i z e n d e n t i e n v o o r M e e s t e r O l i v i e r D U B U I S S O N , N o t a r i s m e t s t a n d p l a a t s t e E l s e n e d a t d e b u i t e n g e w o n e a l g e m e n e v e r g a d e r i n g v a n " V U L K A N O H O L D I N G S I N T E R N A T I O N A L " b e s l o t e n v e n n o o t s c h a p m e t b e p e r k t e a a n s p r a k e l i j k h e i d , m e t m a a t s c h a p p e l i j k e z e t e l t e 1 0 6 0 B r u s s e l , L i v o r n o s t r a a t 7 b u s 4 * , d e v o l g e n d e b e s l i s s i n g e n h e e f t g e n o m e n n a u n a n i m i t e i t v a n d e s t e m m e n :
B i j l a g e n b i j h e t B e l g i s c h S t a a t s b l a d - 2 1 / 0 1 / 2 0 1 1 - A n n e x e s d u M o n i t e u r b e l g e
1 . V o o r a f g a a n d e v e r s l a g e n
D e v o o r z i t t e r l e e s t d e i n d e a g e n d a a a n g e k o n d i g d e v e r s l a g e n v o o r e n d e v e n n o t e n , a a n w e z i g o f
v e r t e g e n w o o r d i g d z o a l s h i e r b o v e n g e z e g d , v e r k l a r e n v o o r a f g a a n d e l i j k e e n e x e m p l a a r v a n d e z e v e r s l a g e n t e
h e b b e n o n t v a n g e n , m e t n a m e :
- h e t v e r s l a g o p g e s t e l d d o o r d e b e d r i j f s r e v i s o r o v e r e e n k o m s t i g a r t i k e l 3 1 3 v a n h e t W e t b o e k v a n
V e n n o o t s c h a p p e n d o o r d e z a a k v o e r d e r a a n g e s t e l d .
D e c o n c l u s i e s v a n h e t v e r s l a g v a n d e b e d r i j f s r e v i s o r , w o r d e n h i e r n a l e t t e r l i j k w e e r g e g e v e n :
D e w a a r d e v a n d e z e i n b r e n g w e r d d o o r d e p a r t i j e n v a s t g e s t e l d o p 2 0 . 0 0 0 , 0 0 E U R . D e v e r g o e d i n g v a n d e
i n b r e n g b e s t a a t u i t d e v e r h o g i n g v a n d e f r a c t i e w a a r d e v a n d e 1 8 6 b e s t a a n d e a a n d e l e n v a n d e b e s l o t e n
v e n n o o t s c h a p m e t b e p e r k t e a a n s p r a k e l i j k h e i d V U L K A N O H O L D I N G S I N T E R N A T I O N A L d i e b e h o r e n t o t
d e c o o p e r a t i e n a a r N e d e r l a n d s r e c h t B A J A P L A Y A C O O P E R A T I E F N ° 1 U . A . : 9 3 a a n d e l e n ;
d e c o â p e r a t i e n a a r N e d e r l a n d s r e c h t B A J A P L A Y A C O ó P E R A T I E F N ° 2 U . A . : 9 3 a a n d e l e n ;
G e e n e n k e l e a n d e r e v e r g o e d i n g i s v o o r z i e n .
D e v e r r i c h t i n g w e r d n a g e z i e n o v e r e e n k o m s t i g d e n o r m e n u i t g e v a a r d i g d d o o r h e t I n s t i t u u t d e r B e d r i j f s r e v i s o r e n i n z a k e i n b r e n g i n n a t u r a
H e t b e s t u u r s o r g a a n v a n d e v e n n o o t s c h a p e n d e i n b r e n g e r z i j n v e r a n t w o o r d e l i j k v o o r d e w a a r d e r i n g v a n d e : i n g e b r a c h t e b e s t a n d d e l e n e n v o o r d e b e p a l i n g v a n h e t a a n t a l d o o r d e v e n n o o t s c h a p u i t t e g e v e n a a n d e l e n t e r ` v e r g o e d i n g v a n d e i n b r e n g i n n a t u r a .
B i j h e t b e ë i n d i g e n v a n o n z e c o n t r o l e w e r k z a a m h e d e n , z i j n w i j v a n o o r d e e l d a t
: d e b e s c h r i j v i n g v a n d e i n b r e n g i n n a t u r a b e a n t w o o r d t a a n d e n o r m a l e v e r e i s t e n v a n d u i d e l i j k h e i d e n n a u w k e u r i g h e i d ;
d a t , o n d e r v o o r b e h o u d v a n d e r e a l i s a t i e v a n d e v o o r g e n o m e n k a p i t a a l v e r h o g i n g z o w e l a l s i n v o o r k o m e n d g e v a l d e f i n a n c i ë l e s t e u n v a n d e v e n n o t e n , d e v o o r d e i n b r e n g d o o r d e p a r t i j e n w e e r h o u d e n m e t h o d e n v a n
O p d e l a a t s t e b l z . v a n L u i k B v e r m e l d e n : R e c t o : N a a m h o e d a n i g h e i d v a n d e i n s t r u m e n t e r e n d e n o t a r i s , h e t z i j v a n d e p e r s o ( o ) n ( e n ) b e v o e g d d e r e c h t s p e r s o o n t e n a a n z i e n v a n d e r d e n t e v e r t e g e n w o o r d i g e n
V e r s o : N a a m e n h a n d t e k e n i n g .
` B e s l u i t
D e i n b r e n g i n n a t u r a v e r r i c h t d o o r d e c o ö p e r a t i e s n a a r N e d e r l a n d s r e c h t B A J A P L A Y A C O O P E R A T I E F N ° 1 U . A . e n B A J A P L A Y A C O O P E R A T I E F N ° 2 U . A . , t e r g e l e g e n h e i d v a n d e k a p i t a a l v e r h o g i n g v a n d e b e s l o t e n v e n n o o t s c h a p m e t b e p e r k t e a a n s p r a k e l i j k h e i d V U L K A N O H O L D I N G S I N T E R N A T I O N A L , b e s t a a t u i t e e n g e d e e l t e v a n d e r e k e n i n g - c o u r a n t s c h u l d v o r d e r i n g v a n d e i n b r e n g e r s o p d e b e s l o t e n v e n n o o t s c h a p m e t b e p e r k t e a a n s p r a k e l i j k h e i d V U L K A N O H O L D I N G S I N T E R N A T I O N A L .
B i j l a g e n b i j h e t B e l g i s c h S t a a t s b l a d - 2 1 / 0 1 / 2 0 1 1 - A n n e x e s d u M o n i t e u r b e l g e
w a a r d e r i n g b e d r i j f s e c o n o m i s c h v e r a n t w o o r d z i j n e n d a t d e w a a r d e b e p a l i n g e n w a a r t o e d e z e m e t h o d e n v a n w a a r d e r i n g l e i d e n , t e n m i n s t e o v e r e e n k o m e n m e t h e t a a n t a l e n d e f r a c t i e w a a r d e v a n d e b e s t a a n d e a a n d e l e n .
W i j w i l l e n e r t e n s l o t t e a a n h e r i n n e r e n d a t o n z e o p d r a c h t e r n i e t i n b e s t a a t e e n u i t s p r a a k t e d o e n b e t r e f f e n d e d e r e c h t m a t i g h e i d e n b i l l i j k h e i d v a n d e v e r r i c h t i n g o f m e t a n d e r e w o o r d e n , d a t o n s v e r s l a g g e e n ` f a i r n e s s o p i n i o n " i s .
B r u s s e l , 2 8 d e c e m b e r 2 0 1 0
R É G I S C A Z I N D ' H O N I N C T H U N B E D R I J F S R E V I S O R "
- h e t v e r s l a g o p g e s t e l d d o o r d e z a a k v o e r d e r o v e r e e n k o m s t i g a r t i k e l 3 1 3 v a n h e t g e n o e m d e w e t b o e k . D i t v e r s l a g z a l , s a m e n m e t h e t v e r s l a g v a n v o o r n o e m d e r e v i s o r , h i e r b i j a a n g e h e c h t b l i j v e n , m e t h e t o o g o p n e e r l e g g i n g t e r g r i f f i e v a n d e r e c h t b a n k v a n k o o p h a n d e l .
H o e w e l d e z e v e r s l a g e n m i n d e r d a n v i j f t i e n d a g e n v o o r a f t e r b e s c h i k k i n g w e r d e n g e s t e l d v a n d e v e n n o t e n , b e s c h o u w e n z i j z i c h a l s t i j d i g e n v o l d o e n d e g e ï n f o r m e e r d e n v e r z a k e n z i j e l k i n d i v i d u e e l a a n e l k e v o r d e r i n g d i e z i j z o u d e n k u n n e n i n s t e l l e n w e g e n s h e t n i e t t i j d i g t o e s t u r e n v a n d e z e v e r s l a g e n .
2 . K a p i t a a l v e r h o g i n g
K a p i t a a l v e r h o g i n g t e n b e d r a g e v a n t w i n t i g d u i z e n d e u r o ( 2 0 . 0 0 0 E U R ) d o o r i n c o r p o r a t i e v a n e e n g e d e e l t e v a n d e r e k e n i n g - c o u r a n t s c h u l d t e n a a n z i e n v a n d e v e n n o o t s c h a p p e n I .
" B a j a P l a y a C o ö p e r a t i e f N o 1 U . A . " , e e n c o ö p e r a t i e n a a r N e d e r l a n d s r e c h t , i n g e s c h r e v e n i n h e t h a n d e l s r e g i s t e r v a n d e K a m e r v a n K o o p h a n d e l v a n A r n h e m o n d e r h e t n u m m e r 0 9 1 5 2 9 8 7 m e t s t a t u t a i r e z e t e l t e 6 8 2 4 E P A r n h e m , J o h a n v a n A r n h e m s t r a a t 4 4 ( N e d e r l a n d ) e n 2 . " B a j a P l a y a C o ö p e r a t i e f N o 2 U . A . " , e e n c o ö p e r a t i e n a a r N e d e r l a n d s r e c h t , i n g e s c h r e v e n i n h e t h a n d e l s r e g i s t e r v a n d e K a m e r v a n K o o p h a n d e l v a n A r n h e m o n d e r h e t n u m m e r 3 4 2 7 6 5 4 3 , m e t s t a t u t a i r e z e t e l t e 6 8 2 4 E P A r n h e m , J o h a n v a n A r n h e m s t r a a t 4 4 ( N e d e r l a n d ) , b e i d e n v o o r n o e m d ,
e l k t e n b e l o p e v a n t i e n d u i z e n d e u r o ( 1 0 . 0 0 0 E U R ) .
a ) O p b a s i s v a n v o o r n o e m d e v e r s l a g e n b e s l i s t d e v e r g a d e r i n g o m h e t m a a t s c h a p p e l i j k k a p i t a a l m e t t w i n t i g d u i z e n d e u r o ( 2 0 . 0 0 0 E U R ) t e v e r h o g e n o m h e t v a n a c h t t i e n d u i z e n d z e s h o n d e r d e u r o ( E 1 8 . 6 0 0 , 0 0 ) o p a c h t e n d e r t i g d u i z e n d z e s h o n d e r d e u r o ( 3 8 . 6 0 0 E U R ) t e b r e n g e n d o o r i n c o r p o r a t i e v a n e e n g e d e e l t e v a n d e r e k e n i n g - c o u r a n t s c h u l d t e n a a n z i e n v a n h a a r v e n n o t e n : d e v e n n o o t s c h a p p e n 1 . " B a j a P l a y a C o ö p e r a t i e f N o 1 U . A . " , e e n c o ö p e r a t i e n a a r N e d e r l a n d s r e c h t e n 2 . ` B a j a P l a y a C o ö p e r a t i e f N o 2 U . A . " , e e n c o o p e r a t i e n a a r N e d e r l a n d s r e c h t , b e i d e n v o o r n o e m d , j e g e n s d e v e n n o o t s c h a p , b r e e d v o e r i g o m s c h r e v e n i n v o o r m e l d e v e r s l a g e n .
D e z e i n b r e n g w o r d t n i e t v e r g o e d d o o r d e t o e k e n n i n g v a n n i e u w e a a n d e l e n . D e f r a c t i e w a a r d e v a n d e b e s t a a n d e a a n d e l e n z a l v e r h o o g d w o r d e n .
b ) V e r w e z e n l i j k i n g v a n d e i n b r e n g
V e r v o l g e n s k o m e n t u s s e n :
d e V e n n o o t s c h a p p e n B a j a P l a y a C o ö p e r a t i e f N o 1 U . A . " , e e n c o o p e r a t i e n a a r N e d e r l a n d s r e c h t e n 2 . " B a j a P l a y a C o ö p e r a t i e f N o 2 U . A . " , e e n c o o p e r a t i e n a a r N e d e r l a n d s r e c h t , b e i d e n v o o r n o e m d , h i e r v e r t e g e n w o o r d i g d d o o r d e H e e r D E K E N S T h i e r r y , w o n e n d e t e 1 4 1 0 W a t e r l o o , r u e d e s P i l e s n r 1 5 9 , d i e n a v o o r l e z i n g v a n h e t v o o r a f g a a n d e , v e r k l a r e n h u n s c h u l d v o r d e r i n g e n t e n b e l o p e v a n t w i n t i g d u i z e n d e u r o ( 2 0 . 0 0 0 E U R ) , e l k t e n b e l o p e v a n t i e n d u i z e n d e u r o ( 1 0 . 0 0 0 E U R ) , i n d e z e v e n n o o t s c h a p i n t e b r e n g e n , n a d a t z i j h e b b e n v e r k l a a r d v o l k o m e n o p d e h o o g t e t e z i j n z o w e l v a n d e s t a t u t e n a l s v a n d e f i n a n c i ë l e t o e s t a n d v a n d e v e n n o o t s c h a p e n v a n d e v o o r s t e l l e n d i e o p d e a g e n d a v a n d e z e v e r g a d e r i n g z i j n i n g e s c h r e v e n .
c ) V a s t s t e l l i n g v a n d e d a a d w e r k e l i j k e v e r w e z e n l i j k i n g v a n d e k a p i t a a l v e r h o g i n g
D e v o o r z i t t e r s t e l t v a s t e n v e r z o e k t o n d e r g e t e k e n d e n o t a r i s t e a k t e r e n d a t i n g e v o l g e v o o r n o e m d e b e s l u i t e n e n
t u s s e n k o m s t e n , v o o r m e l d e k a p i t a a l v e r h o g i n g d e f i n i t i e f i s . "
3 . W i j z i g i n g v a n a r t i k e l 5 v a n d e s t a t u t e n o m h e t i n o v e r e e n s t e m m i n g t e b r e n g e n m e t h e t g e n o m e n
b e s l u i t i n z a k e d e k a p i t a a l v e r h o g i n g
D e a l g e m e n e v e r g a d e r i n g b e s l i s t o m a r t i k e l 5 v a n d e s t a t u t e n v a n d e v e n n o o t s c h a p t e v e r v a n g e n d o o r d e h i e r n a
o p g e n o m e n n i e u w e t e k s t , m e d e r e k e n i n g h o u d e n d m e t d e h i e r v o o r g e n o m e n b e s l i s s i n g e n :
" A r t i k e l 5 : K a p i t a a l
H e t m a a t s c h a p p e l i j k k a p i t a a l v a n d e v e n n o o t s c h a p b e d r a a g t a c h t e n d e r t i g d u i z e n d z e s h o n d e r d e u r o
( 3 8 . 6 0 0 E U R ) .
H e t i s v e r t e g e n w o o r d i g d d o o r h o n d e r d z e s e n t a c h t i g ( 1 8 6 ) g e l i j k e a a n d e l e n z o n d e r v e r m e l d i n g v a n
n o m i n a l e w a a r d e . "
V o o r -
b e h o u d e n a a n h e t B e l g i s c h
S t a a t s b l a d
4 . V o l m a c h t v o o r d e c o ö r d i n a t i e v a n d e s t a t u t e n
D e v e r g a d e r i n g v e r l e e n t a a n o n d e r g e t e k e n d e n o t a r i s a l l e m a c h t e n o m d e g e c o ö r d i n e e r d e t e k s t v a n d e s t a t u t e n v a n d e v e n n o o t s c h a p o p t e s t e l l e n , t e o n d e r t e k e n e n e n n e e r t e l e g g e n o p d e g r i f f i e v a n d e b e v o e g d e r e c h t b a n k v a n k o o p h a n d e l , o v e r e e n k o m s t i g d e w e t t e l i j k e b e p a l i n g e n t e r z a k e .
5 . T o e k e n n i n g v a n b e v o e g d h e d e n a a n d e z a a k v o e d e r
D e v e r g a d e r i n g v e r l e e n t d e z a a k v o e r d e r a l l e b e v o e g d h e d e n o m d e v o o r g a a n d e b e s l u i t e n u i t t e v o e r e n .
6 . V o l m a c h t
i D e z a a k v o e r d e r v e r l e e n t h i e r b i j v o l m a c h t a a n B P O T a x &